Un emprunt payment-in-kind (PIK) est un instrument spécialisé sans payments d'intérêts ni de capital jusqu'à sa maturité.
La structure la plus commune, supportée par Fairways Dette, est composée de paiements d'intérêts PIK et de paiement d'intérêts périodiques.
Dans Fairways Dette, les emprunts PIK sont donc configurés avec 2 flux d'intérêts différents :
- Intérêts cash, payés périodiquement suivant l'échéancier
- Intérêts PIK, capitalisés et payés à la maturité de l'emprunt
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- Connectez-vous à votre compte Fairways Dette.
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Créer un emprunt PIK
- Cliquez sur Ajouter produit > Emprunt > Emprunt PIK.
- Complétez le formulaire avec tous les détails adéquats.
Remarque : Les champs marqués d'un astérisque * sont obligatoires.
| Champ | Description |
|---|---|
| Référence | Identifie le produit dans le portefeuille. La référence doit être unique pour toutes les entités gérées dans le compte. |
| Référence externe | Utilisée par des systèmes externes pour identifier le produit. Utilisée lorsque les produits sont importés/exportés à un autre système. |
| Capital | Montant du capital de l'emprunt. |
| Devise | Devise du capital. |
| Emprunteur | Entité emprunteuse dans le système. L'utilisateur(trice) ne peut gérer que les entités de son organisation. |
| Prêteur | Peut être interne (une entité du système) ou externe (une banque commerciale). |
| Champ | Description |
|---|---|
| Date de négociation | Date à laquelle le produit a été négocié. À partir de cette date, le système considère le produit comme un élément du portefeuille. |
| Date de début | Date de début non ajustée du produit. |
| Date de fin | Date de fin non ajustée du produit. |
| Date de fin de la 1ère période | Date de la première échéance non ajustée (utile lorsque la première période est une période brisée). |
| Champ | Description |
|---|---|
| Tirages |
Indique si l'emprunt inclut des tirages et un amortissement. Remarques :
|
| Date de début de consolidation |
Remarque : Ce champ est seulement disponible pour les tirages avec amortissement. Date à partir de laquelle vous pouvez amortir. |
| Champ | Description |
|---|---|
| Indice |
Nom de l'indice utilisé pour calculer le taux, par ex. FIXE pour un taux fixe. Remarque : Le champ adjacent s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Taux d'intérêt |
Taux fixe en pourcentage. Remarque : Ce champ s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Taux d'intérêt initial |
Taux initial de l'indice personnalisé. Remarque : Ce champ s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Marge |
Marge en pourcentage. Remarque : Ce champ s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Base de taux | Calcule la fraction de jour d'une période d'intérêts courus. |
| Champ | Description |
|---|---|
| Indice PIK |
Nom de l'indice utilisé pour calculer le taux, par ex. FIXE pour un taux fixe. Remarque : Le champ adjacent s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Taux d'intérêt PIK |
Taux fixe en pourcentage. Remarque : Ce champ s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Taux d'intérêt initial PIK |
Taux initial de l'indice personnalisé. Remarque : Ce champ s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Marge PIK |
Marge en pourcentage. Remarque : Ce champ s'affiche selon l'indice sélectionné. |
| Base de taux PIK | Calcule la fraction de jour d'une période d'intérêts courus. |
| Champ | Description |
|---|---|
| Périodicité | Fréquence des échéances. |
| Ajustement du calcul d'intérêt | Mode d'ajustement pour le calcul de l'intérêt. Les dates de début et de fin nominales de la période courue sont ajustées conformément avant le calcul de l'intérêt. |
| Ajustement d'échéance | Mode d'ajustement pour l'échéance. |
| Dernière période brisée | Définit si la dernière période doit être une période brisée courte ou longue lorsqu'elle ne correspond pas à la périodicité sélectionnée. Courte par défaut. |
Saisissez les attributs personnalisés requis, le cas échéant.
- Activez Afficher les détails après validation pour ouvrir automatiquement le profil du nouvel emprunt PIK une fois créé.
- Cliquez sur OK pour créer l'emprunt PIK.
Le nouvel emprunt PIK s'affiche dans le portefeuille brouillon.
Ajustement
Les modes d'ajustement définit comment le système révise les dates en cas de jours fériés dans le calendrier.
| Champ | Description |
|---|---|
| Non ajusté | Non révisée. |
| Jour ouvré précédent | Révisée au jour ouvré précédent. |
| Jour ouvré suivant | Révisée au jour ouvré suivant. |
| Jour ouvré précédent modifié | Révisée au jour ouvré précédent, seulement si ce jour vient du même mois calendaire. Sinon, révisée au jour ouvré suivant. |
| Jour ouvré suivant modifié | Révisée au jour ouvré suivant, seulement si ce jour vient du même mois calendaire. Sinon, révisée au jour ouvré précédent. |
| Fin de mois (non ajustée) | Révisée au dernier jour du mois. |
| Fin de mois (jour ouvré précédent) | Révisée au dernier jour du mois, puis ajustée au jour ouvré précédent. |
| Jour ouvré suivant modifié (année) | Révisée au jour ouvré suivant, seulement si ce jour vient de la même année calendaire. Sinon, révisée au jour ouvré précédent. |